Cualquier representación del movimiento del precio
¿Qué es la acción del precio? No hay una definición ampliamente aceptada de la acción del precio, pero creo que una amplia es más útil para los traders. A mí me gusta la que utilizo en el primer video del curso de trading de Brooks, y en ella baso este artículo. La acción del precio es cualquier representación del movimiento del precio de cualquier instrumento financiero, en cualquier tipo de gráfico y en cualquier período de tiempo. Aquí hay algunos ejemplos:
Uno de los gráficos de arriba es un gráfico diario, otro es un gráfico de 5 minutos y el tercero es un gráfico de 1 minuto. Además, uno de ellos es una acción durante la crisis de 1987, otro es un mercado Forex reciente y el tercero es el oro.
¿Puede decir cuál es cada uno? Por supuesto que no, y la razón es que las mismas personas y computadoras están operando en todos ellos. Y están utilizando las mismas técnicas para todos los mercados y períodos de tiempo. Cada uno es simplemente una representación del comportamiento humano racional. (La respuesta es que el gráfico de la izquierda es un gráfico diario de GE, el del medio es un gráfico de 1 minuto del mercado Forex EURUSD, y el de la derecha es un gráfico de 5 minutos del oro).
Cualquier tipo de gráfico es bueno para operar
Los gráficos que se muestran a continuación demuestran que no importa el tipo de gráfico que utilice un trader. Esto se debe a que todos ellos son simplemente representaciones diferentes de lo que está ocurriendo en el mercado. En consecuencia, los traders pueden ver las mismas configuraciones de acción del precio en todos ellos.
Hay 500.000 ticks por barra.
Cada tick es importante
A veces se oye a los traders referirse a algunos movimientos como ruido, como si el comportamiento del mercado fuera aleatorio. Lo que no aprecian es que el mercado está controlado por cientos de computadoras que nunca descansan. Están constantemente haciendo números y ejecutando operaciones.
Los movimientos son muy precisos porque todos los algoritmos conocen los precios clave. Estos son niveles de soporte y resistencia y actúan como imanes que atraen al mercado hacia ellos. Una vez allí, el mercado decide qué imán va a probar, y el movimiento puede ser al alza o a la baja.
Cada tick es un ejemplo de la acción del precio
¿Qué es la acción del precio? Cada pequeño movimiento es un ejemplo de la acción del precio y los traders nunca descartan nada que no sea importante. A veces, algo muy pequeño conduce a un gran movimiento. Los traders que entienden lo que está sucediendo a menudo hacen estas operaciones. El stop es a veces muy ajustado, lo que significa que el riesgo es pequeño. Un riesgo pequeño siempre significa una baja probabilidad, pero la recompensa puede ser tan grande que compensa con creces esa baja probabilidad.
Las cosas pequeñas a menudo conducen a grandes movimientos.
Algo muy pequeño a menudo conduce a una fuerte tendencia, como sucedió aquí dentro del Rango de Trading Estrecho cerca del máximo del día. Hubo un pequeño Doble Techo dentro de ese Rango de Trading Estrecho, y se formó sólo un tick por debajo del máximo del día.
Los traders alertas colocaron un corto un tick por debajo de la barra de señal, arriesgando 5 ticks para obtener una recompensa muchas veces mayor. Después de que el mercado comenzó a tener una tendencia a la baja, la probabilidad de precios más bajos aumentó, y muchos traders esperaron para hacer entradas posteriores. Puede ver la gran barra de tendencia bajista que se formó. Esta es una señal de que todos estaban de acuerdo en que los osos habían ganado y que el mercado iba a ir a la baja.
La acción del precio es un reflejo del comportamiento humano
Todos sabemos cómo comprar y vender cosas y cómo determinar un precio justo. Lo hacemos cada vez que compramos algo en la tienda o vendemos algo a alguien. Nuestro comportamiento es lógico, y es una habilidad de supervivencia, y los humanos la han optimizado durante miles de años. Lo hacemos muy bien.
Los mercados son simplemente foros de compra y venta. Están totalmente controlados por el comportamiento humano racional, que a su vez está controlado por nuestros genes. Esto significa que la acción de los precios ha sido la misma desde el comienzo de los mercados. Además, seguirá siendo la misma a menos que evolucionemos hacia una nueva especie.
Las computadoras toman decisiones más rápido que nosotros, pero en última instancia, llegan a las mismas decisiones lógicas que nosotros. Esto significa que la acción del precio no ha cambiado, a pesar de que el 75% de las operaciones están ahora automatizadas.
En aquella época no habían computadoras, pero el gráfico tiene el mismo aspecto que cualquier gráfico de hoy en día, en cualquier período de tiempo.
El trading es difícil
Como todo trader principiante descubre pronto, ganar dinero como trader es mucho más difícil de lo que los sitios web, los libros y los anuncios hacen parecer. Sin embargo, no es imposible.
Aunque el trading no es un juego de suma cero a largo plazo porque la economía ha crecido siempre, el total de dólares en el mercado de valores es hoy unas 10 veces mayor que durante la crisis de 1987. Hoy hay mucha más riqueza. Pero es esencialmente un juego de suma cero en el curso de las próximas semanas.
Siempre habrán traders que sean mejores que otros y que ganen dinero constantemente. Ese debería ser el objetivo de todo trader. Aprender a operar bien de forma consistente. No tenemos que operar perfectamente, pero sí tenemos que operar bien. Eso es algo que está al alcance de todos nosotros.
Sin embargo, hacer algo bien de forma constante durante muchos años siempre es difícil, pero el reto es parte del atractivo. Por eso jugamos al tenis o al golf o vemos el fútbol. Nos gusta competir.
El atractivo de las velas y los indicadores
La gente es esperanzada por naturaleza. Queremos creer que el mundo es bueno y justo. También queremos creer que tendremos éxito en lo que hagamos. El mundo del trading está lleno de sitios web, videos y libros que hacen que el trading parezca fácil. El mensaje es claro. Todo lo que tiene que hacer es memorizar una docena de patrones de velas o utilizar un indicador secreto y eso le hará rico.
Los traders aprenden rápidamente que esto no es cierto. Descubren que la única manera de tener éxito es trabajando muy duro para entender cómo se comportan los mercados. No hay secretos. Todo está delante de ellos. Cubrirlo todo con indicadores sólo reduce sus posibilidades de éxito.
Arriba hay un gráfico de 60 minutos del EURUSD con muchos indicadores, que hacen muy difícil ver la acción del precio. Los principiantes suelen tener miedo del mercado y tratan de ocultarlo con muchos indicadores.
Sí, al principiante le reconforta tener una barrera psicológica entre él y el mercado. Pero, en lugar de protegerle de los peligros del mercado, la barrera le impide ver lo que hace el mercado. Por lo tanto, es incapaz de operar de forma rentable.
Si no son las velas o los indicadores, ¿qué es la acción del precio?
Los traders creen correctamente que Goldman Sachs, las empresas de trading de alta frecuencia y los fondos de cobertura hacen una fortuna. Sin embargo, no utilizan patrones de velas e indicadores para hacerlo. Entonces, ¿qué hacen los traders exitosos para lograrlo?
Escuchar atentamente a los traders técnicos en la CNBC. Se lo dicen todos los días. Hablan repetidamente de soporte, resistencia, canales, impulso, máximos y mínimos anteriores y líneas de tendencia. Rara vez se escucha a alguien mencionar un patrón de velas o un indicador.
También hablan de si una tendencia es fuerte, o si el mercado está en un rango de trading. Además, mencionan los máximos y mínimos más altos en una tendencia alcista, y los máximos y mínimos más bajos en una tendencia bajista. También evalúan la presión de compra y venta, la probabilidad, el riesgo y la recompensa. Por último, suelen hablar de la gestión de las operaciones, como dónde colocar los stops y cuándo tomar ganancias.
Ejemplos de soporte y resistencia
Esto significa que en cuanto ven dos cambios de tendencia, trazan una línea y luego observan lo que hace el mercado cuando pone a prueba la línea de nuevo.
También observan si el mercado cambia a la baja cuando pone a prueba un máximo anterior, como ocurrió en este caso.
Inercia del mercado
Los traders se centran en la barra actual. A continuación, esperan averiguar cómo serán las barras que se encuentran justo al lado de la pantalla, a la derecha. Como todo el mundo sabe, el mejor predictor del tiempo de mañana es lo que ocurre hoy. Pues bien, lo mismo ocurre con el trading. Las barras de la derecha que aún no vemos probablemente se parecerán a las de la izquierda.
Los mercados tienen inercia y tienden a seguir haciendo lo que han estado haciendo. Mi regla del 80% es que el 80% de los intentos de cambio de tendencia fracasarán. También, el 80% de los intentos de ruptura de la tendencia en los rangos de trading fracasarán. Las tendencias tienen una fuerte tendencia a permanecer como tendencias. Además, los rangos de trading son muy resistentes al cambio también.
Los mercados se ponen a prueba constantemente
El mercado pone constantemente a prueba la fuerza de los traders que sostienen la opinión contraria. Sabe que al final tendrán razón. Pero los traders exitosos saben que los traders que apuestan contra la inercia se equivocarán el 80% de las veces.
Por lo tanto, les gusta apostar en contra de esos otros traders y comprar en los intentos de cambio de tendencia en las tendencias alcistas. Apostando a que se convertirán en banderas alcistas. Además, venden fondos en tendencias bajistas, apostando a que se convertirán en banderas bajistas. También compran en la parte baja, venden en la parte alta, y hacen scalps en un rango de trading. En este caso, apuestan a que todas esas fuertes alzas y bajas fracasarán y luego cambiará de tendencia.
Conclusión
No hay nada mágico en el trading y las instituciones no pueden ocultar lo que hacen. Todo está delante de todos nosotros cada día y en cada gráfico. Se llama acción del precio. ¿Qué es la acción del precio? Es la clave del éxito del trading.
Sin embargo, operar bien requiere mucho más trabajo que simplemente memorizar un puñado de patrones de velas o confiar en un indicador secreto. Pero, si un trader se toma su trabajo en serio y se esfuerza por aprender su oficio, la recompensa puede ser todo lo que deseaba que fuera.
Recursos de la acción del precio
Puede ver más recursos de acción de precios aquí en el blog de la acción del precio.
